模块3 财务与融资 · 第12讲《营运资金管理》 · 12-1 营运资金管理(上)：现金与应收账款
扫雷 B · 应收账款九条
A · 第5阶 易错 │ 卡 24 / 25 · 卡内节奏 易错 —— 定性 · 信用政策 · 监督与收账 9:55–10:50
决策场景 B｜下半场易错。**这一组的坑最多在「措辞」上**——教材的限定语（如「也可能」「主要」「在一定程度上」）经常被删掉，删掉就变成错答。
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D 组 · 定性与决策（3 条）
- D1 应收账款是投资性质是「为了扩大销售和盈利而进行的投资」——不是坏账准备，不是费用
- D2 决策规则分两条盈利＞成本才赊销（管做不做）；盈利前景良好则放宽条件增加赊销量（管做多松）
- D3 它是商业信用的产物应收账款是「商业信用的直接产物」；信用政策效果好坏依赖于它
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E 组 · 信用政策（3 条）
- E1 三要素不含收账政策信用期间、信用标准、现金折扣政策——教材在后文才补充收账政策属于信用政策的一部分，但列举时只有三项
- E2 5C 别弄混「能力」与「资本」能力＝流动资产数量性质 ＋ 流动负债组成（短期偿付）；资本＝总资产 ＋ 股东权益（长期家底）
- E3 折扣写法2/10 ＝ 10 天内付享 2%｜1/20 ＝ 20 天内付享 1%｜n/30 ＝ 30 天内付无折扣——别把 10 看成账期
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F 组 · 监督与收账（3 条）
- F1 判断依据是那句教材原话拖欠时间越长，款项收回的可能性越小，形成坏账的可能性越大
- F2 账龄五档不能少一档信用期内／超期 1~30 天／31~60 天／61~120 天／121 天以上／合计
- F3 收账力度分五档不过多打扰 → 婉转写信发邮件 → 频繁信件＋电话 → 上门＋严厉措辞 → 仲裁或诉讼；注意第一档不是不催，是不过多打扰
导览
01
营运资金与现金管理
02-08
最佳现金持有量
09-12
应收账款与信用政策
13-18
回收监督与收账工具
19-22
扫雷与收束
23-25